投資銀行核心教程

【內容介紹】
　　    本教材根據投資銀行核心業務知識的既有內在邏輯，構建了投資銀行學的新框架。內容包括10章，分別是投資銀行的核心特征，投資銀行的專業人纔，投資銀行的運營基礎，企業改制與資產整合，證券承銷與上市，企業並購與控制權市場，創業投資與多層次產權市場，基金創設與投資管理，資產證券化以及投資銀行的信用評級與風險監管。其中某些章節的內容是全新的。
    本教材力圖做到理論性、實用性和前沿性相結合，在寫作中參考了大量的文獻，但由於投資銀行活動不斷創新的特點，以及我們水平所限，一定存在許多不盡善盡美的地方，期望讀者、專家指正和完善。
    本教材可作為高等院校金融學專業、經濟類與管理類專業有關課程的教材，也適合金融從業人員以及社會讀者使用。

【目錄】
第一章 投資銀行的核心特征
  第一節 投資銀行的內涵外延
    一、投資銀行的主要業務
    二、投資銀行的核心功能
    三、投資銀行的本質特征
  第二節 投資銀行的中心轉移
    一、金融中心轉移與投資銀行發展
    二、金融中心轉移與上海現代國際金融中心建設
  第三節 投資銀行的金融創新
    一、金融創新及其動因
    二、金融創新的功能
    三、金融創新的層次
    四、我國投資銀行的金融創新
  本章思考題
  本章參考文獻
第二章 投資銀行的專業人纔
  第一節 投資銀行的人纔需求特征
    一、投資銀行的行業特征
    二、投資銀行的人纔需求特征
  第二節 投資銀行的職業培訓
    一、職業培訓的意義
    二、職業培訓的方式及種類
    三、職業培訓的基本過程
    四、職業道德培訓
  第三節 投資銀行從業資格考試
    一、我國投資銀行從業資格考試
    二、國外著名的專業認證考試
  第四節 投資銀行家的重要性
    一、投資銀行家的重要作用
    二、投資銀行家的特質
  本章思考題
  本章參考文獻
第三章 投資銀行的運營基礎
  第一節 投資銀行運營的理論基礎：企業背景分析
    一、企業的宏觀環境分析
    二、企業的行業環境分析
    三、企業的微觀環境分析
  第二節 投資銀行運營的理論基礎：企業價值評估
    一、現金流折現估價法
    二、對比估價法
    三、期權估價法
  第三節 投資銀行運營的法律基礎
    一、法律上關於投資銀行經營模式的界定
    二、我國金融市場法制建設情況的若干問題
    三、與投資銀行相關的法律法規
  本章思考題
  本章參考文獻
第四章 企業改制與資產整合
  第一節 國有企業改制的目標、程序和內容
    一、企業改制的含義、目標和程序
    二、企業改制方案的內容
  第二節 國有企業資產整合或改制模式
    一、資產整合
    二、改制模式
  第三節 投資銀行的盡責調查
    一、公司改制與並購業務中盡職調查的重要性
    二、盡職調查的主要內容，
    三、盡職調查的渠道
    四、盡職調查需要特別注意的幾個問題
  本章思考題
  本章參考文獻
第五章 證券承銷與上市
  第一節 基礎知識
    一、承銷證券種類
    二、承銷方式
    三、發行方式
    四、發行審批制度
    五、我國股票發行制度的演變
  第二節 股票承銷與發行
  ……
第六章 公司並購與控制權市場
第七章 創業投資與多層次資本市場
第八章 基金創設與投資管理
第九章 資產證券化
第十章 投資銀行信用評級與風險監管
附錄 投資銀行專業術語彙錄

【在線試讀部分章節】
第一章 投資銀行的核心特征
  第一節 投資銀行的內涵外延
    作為金融機構，“投資銀行”隻是一個籠統的叫法，不同的國家和地區有不同的稱謂。在美國，投資銀行指的是具有華爾街資本業務特色的一類金融公司的通稱，比如高盛、美林、摩根·斯坦利等；在歐洲，“投資銀行”的概念被“商人銀行”替代，其稱謂也是公司名稱，比如瑞銀華寶、德意志摩根建富等；在日本，投資銀行則是指“證券公司”，比如野村證券、日興證券等；我國與日本類似，投資銀行也被稱為“證券公司”，比如海通證券、中信證券等等。
    投資銀行的多樣化稱謂容易使人困惑：投資銀行究竟是什麼?目前，學術界和實務界尚未形成投資銀行的權威定義，較常見到的是美國著名的金融投資專家羅伯特·庫恩根據投資銀行的外延大小給出的4個定義：
    （1）廣義的投資銀行：指任何經營華爾街金融業務的機構，其業務指在混業經營背景下的幾乎所有的金融市場業務，涵蓋證券業務以及與銀行、保險業相關聯的業務，同時也包含部分不動產投資、個人金融零售及零售投資業務等綜合性的金融服務。
    （2）較廣義的投資銀行：指經營所有資本市場業務的金融機構，其主要業務包括證券發行承銷、公司理財、收購兼並、基金管理、風險資本運作、私募發行、咨詢業務，以及風險管理和風險工具的創新等，但是不包括向客戶零售證券、不動產經紀、抵押、保險以及其他類似的業務。
    ……